Bài giảng Các kiến thức cơ bản về chứng khoán và thị trường chứng khoán - Nguyễn Thanh Lâm

Nội dung text: Bài giảng Các kiến thức cơ bản về chứng khoán và thị trường chứng khoán - Nguyễn Thanh Lâm

1. CÁC KIẾN THỨC CƠ BẢN VỀ CHỨNG KHOÁN VÀ TTCK NGUYỄN THANH LÂM – PHÒNG PHÂN TÍCH CTCKLOGO KIM ENG VN
2. NỘI DUNG Add your company slogan 1 Khái niệm về chứng khoán 2 Phân loại các chứng khoán 3 Khái niệm và chức năng của TTCK 4 Phân loại thị trường chứng khoán 5 Các chủ thể tham gia trên TTCK 6 Quy trình và một số qui định trong GDCK LOGO
3. 1.KHÁI NIỆM VỀ CHỨNGAdd KHOÁNyour company slogan CHỨNG KHOÁN ? LOGO
4. 1.KHÁI NIỆM VỀ CHỨNGAdd KHOÁNyour company slogan Chứng khoán là chứng chỉ hoặc bút toán ghi sổ, xác nhận các quyền và lợi ích hợp pháp của người sở hữu chứng khoán đối với tài sản hoặc vốn của tổ chức phát hành. LOGO
5. 2.PHÂN LOẠI CHỨNGAdd KHOÁN your company slogan • Chứng khoán cơ bản: Cổ phiếu, trái phiếu, chứng chỉ quỹ. • Chứng khoán phái sinh: Quyền mua cổ phần, chứng quyền, quyền chọn mua, quyền chọn bán, hợp đồng tương lai, LOGO
6. 2.PHÂN LOẠI CHỨNGAdd KHOÁN your company slogan CHỨNG KHOÁN VỐN: Là loại chứng khoán mà người cầm nó có quyền sở hữu những tài sản vật chất của công ty và đồng thời cũng có quyền tham dự vào lợi nhuận và các quyết định làm ăn của công ty CHỨNG KHOÁN NỢ: Là loại chứng khoán không bao gồm quyền sở hữu và quyền tham dự. Người cầm chứng khoán đơn thuần chỉ là chủ nợ của người phát hành LOGO
7. 3. KHÁI NIỆM VÀ CHỨC NĂNGAdd your CỦA company TTCK slogan TTCK là thị trường dành cho việc thực hiện giao dịch các loại chứng khoán như cổ phiếu, trái phiếu, chứng chỉ quỹ, chứng khoán phái sinh, LOGO
8. 3. KHÁI NIỆM VÀ CHỨC NĂNGAdd your CỦA company TTCK slogan ĐỐI VỚI CÔNG CHÚNG: Tạo ra phương thức đầu tư mới; Giúp luân chuyển vốn dễ dàng; Đa dạng hóa đầu tư ĐỐI VỚI DOANH NGHIỆP : Tạo vốn và tăng vốn; Định giá liên tục giá trị của công ty. ĐỐI VỚI NHÀ NƯỚC: Huy động vốn tài trợ các dự án đầu tư; Điều tiết khối lượng tiền trong lưu thông. ĐỐI VỚI NỀN KINH TẾ : Thu hút vốn đầu tư của công chúng nước ngoài. LOGO
9. 4.PHÂN LOẠI TTCKAdd your company slogan CĂN CỨ VÀO ĐỊA ĐIỂM GIAO DỊCH •Thị trường chứng khoán tập trung (Stock Exchange) •Thị trường chứng khoán phi tập trung ( OTC ) CĂN CỨ VÀO CƠ CẤU TỔ CHỨC •Thị trường sơ cấp •Thị trường thứ cấp LOGO
10. 5.CÁC CHỦ THỂ THAM GIAAdd TRÊN your company TTCK slogan 1 2 3 4 Môi giới Nhà đầu Doanh Nhà trung tư nghiệp nước gian LOGO
11. 6.QUY TRÌNH VÀ MỘT SỐ QUI ĐỊNHAdd TRONG your company GDCK slogan NHÀ ĐẦU TƯ Tiền/CK Lệnh mua/bán CÔNG TY CHỨNG KHOÁN Bù trừ CK và Tiền Lệnh mua/bán TRUNG TÂM LƯU KÍ SÀN GDCK CHỨNG KHOÁN ( HSX, HNX ) ( VSD) Kết quả giao dịch LOGO
12. 6.MỘT SỐ QUI ĐỊNH TRONGAdd your GDCK company slogan Thời gian giao dịch:  Sàn giao dịch TPHCM (HOSE): • Đợt 1: 8h30 – 8h45 (khớp lệnh định kỳ xđ giá mở cửa) • Đợt 2: 8h45 – 10h30 (Khớp lệnh liên tục) • Đợt 3: 10h30 – 10h45 (khớp lệnh định kỳ xđ giá đóng cửa) • Giao dịch thỏa thuận: 8h30 – 11h00 (khối lượng từ 20.000 cp trở lên)  Sàn giao dịch Hà Nội (HNX) • Giao dịch từ 8h30 – 11h00: khớp lệnh liên tục • Giao dịch thỏa thuận: 8h30 – 11h00 (khối lượng từ 5.000 cp trở lên) LOGO
13. 6.MỘT SỐ QUI ĐỊNH TRONGAdd your GDCK company slogan Thứ tự ưu tiên lệnh -Ưu tiên 1: Giá cả - Ưu tiên cho những lệnh đặt mua với giá cao nhất và lệnh đặt bán với giá thấp nhất. -Ưu tiên 2: Thời gian – Hai lệnh có cùng một mức giá thì ưu tiên cho những lệnh đặt trước. - Ưu tiên 3: Khối lượng – Hai lệnh có cùng một mức giá, đặt cùng lúc thì ưu tiên cho lệnh nào có khối lượng đặt mua (bán) lớn hơn. Đơn vị giao dịch: -Cổ phiếu và chứng chỉ quỹ: 10 (HOSE) và 100 (HNX). -Trái phiếu: không quy định. LOGO
14. 6.MỘT SỐ QUI ĐỊNH TRONGAdd your GDCK company slogan Biên độ giá:  Sàn giao dịch TPHCM (HOSE): . Giá tham chiếu: xác định bằng giá đóng cửa phiên giao dịch ngày trước đó. . Biên độ giao động giá: giá trần (+5%); giá sàn (-5%) . Các bước giá đặt: • Mức giá = 100.000 đ: bước giá 1.000 đồng . Đối với trái phiếu: bước giá là 100 đ.  Sàn giao dịch Hà Nội (HNX) . Giá tham chiếu: xác định bằng bình quân tất cả các giá khớp của ngày giao dịch trước đó. . Biên độ giao động giá: giá trần (+7%); giá sàn (-7%) . Các bước giá đặt: 100 đồng LOGO
15. 6.MỘT SỐ QUI ĐỊNH TRONGAdd your GDCK company slogan Các loại lệnh:  Sàn giao dịch TPHCM (HOSE):  Lệnh giới hạn: lệnh có ghi mức giá mua – bán cụ thể. Lệnh giới hạn nếu không khớp lệnh sẽ tự động duy trì trạng thái chờ cho các đợt tiếp theo (nếu không có lệnh huỷ vào)  Lệnh ATO: lệnh mua – bán theo mức giá mở cửa.Các đặc điểm lệnh ATO: • Chỉ được đặt trong đợt 1 • Lệnh ATO được ưu tiên cao nhất khi khớp lệnh. • Lệnh ATO nếu không khớp sẽ tự huỷ toàn phần (nếu chưa khớp) hoặc phần còn lại. LOGO
16. 6.MỘT SỐ QUI ĐỊNH TRONGAdd your GDCK company slogan  Lệnh ATC: lệnh mua – bán theo mức giá khớp lệnh của đợt 3. Các đặc điểm lệnh ATC • Chỉ được đặt trong đợt 3. • Lệnh ATC được ưu tiên cao nhất khi khớp lệnh  Sàn giao dịch Hà Nội (HNX) Chỉ có duy nhất lệnh giới hạn: đặt mua – bán với giá cụ thể LOGO
17. 6.MỘT SỐ QUI ĐỊNH TRONGAdd your GDCK company slogan Thời gian thanh toán bù trừ mua – bán chứng khoán:  Các giao dịch mua – bán thành công đều theo nguyên tắc là T+3 (T xác định là ngày giao dịch thành công). • Lệnh mua: nếu khớp lệnh thì 3 ngày sau chứng khoán sẽ có trong tài khoản. • Lệnh bán: nếu khớp lệnh thì 3 ngày sau tiền bán chứng khoán sẽ chuyển vào tài khoản. • Ngày thanh toán bù trừ không tính ngày không có giao dịch (thứ Bảy, Chủ Nhật hoặc các ngày nghỉ lễ). • Giao dịch lô lớn từ 100.000 CP trở lên thì thời gian thanh toán bù trừ mua bán là T+1 LOGO
18. 6.MỘT SỐ QUI ĐỊNH TRONGAdd your GDCK company slogan Thời gian thanh toán bù trừ mua – bán chứng khoán:  Các giao dịch mua – bán thành công đều theo nguyên tắc là T+3 (T xác định là ngày giao dịch thành công). • Lệnh mua: nếu khớp lệnh thì 3 ngày sau chứng khoán sẽ có trong tài khoản. • Lệnh bán: nếu khớp lệnh thì 3 ngày sau tiền bán chứng khoán sẽ chuyển vào tài khoản. • Ngày thanh toán bù trừ không tính ngày không có giao dịch (thứ Bảy, Chủ Nhật hoặc các ngày nghỉ lễ). • Giao dịch lô lớn từ 100.000 CP trở lên thì thời gian thanh toán bù trừ mua bán là T+1 LOGO